Los precios del ganado habrían encontrado el piso con el efecto de las lluvias que se ha sentido más en la reposición. El foco en noviembre seguirá en cuánto y donde los modelos marcan nuevas precipitaciones mientras se espera por lo que sucede en Brasil, que es el que puede poner un límite a la baja en los precios de la hacienda.
En el último bimestre del año habría algo más de demanda y actividad. En la plaza local hubo empresas que continuaron con precios sobre US$ 3,15-US$ 3,20 por el novillo, con algunas industrias pasando valores algo más altos. En esto influye el tipo de negocio que tenga cada planta, con algunos que cerraron por kosher y otros que no.
La semana pasada hubo mucha expectativa en el mercado global por las versiones sobre una flexibilización en la política Covid cero de China. Se dieron subas en el mercado de acciones chino con influencia positiva sobre las materias primas.
El sábado autoridades chinas confirmaron que se seguirá con la política de restricción de actividad, más allá de algunos ajustes puntuales. Entre los analistas y los principales bancos de inversión se espera que haya medidas leves en el corto plazo con un cambio más firme en la política a partir del segundo trimestre de 2023.
El vicepresidente del Consorcio ABC de exportadores de Argentina, Carlos Riusech, consideró que el sobre abastecimiento de carne vacuna en China seguirá hasta mediados de 2023, pero que ya se ven señales que en Brasil se llegó al límite de precios por lo que se moderaría la baja en los valores o se iría a una meseta.
Los datos en octubre reflejaron con más claridad la baja de los precios de exportación en los últimos meses. El valor FOB de exportación de carne vacuna congelada en octubre registró la primera caída interanual en lo que va del año con el menor precio desde setiembre de 2021. En Brasil el valor de exportación de octubre por carne bovina fue el menor desde febrero.
Hay expectativa hasta qué punto Brasil puede poner un piso a los precios de la carne vacuna. El dólar cayó en ese país acercándose al piso de los R$ 5 en la semana posterior al triunfo de Lula. En el mercado de futuros de San Pablo se vio alguna mejora lo que podría anticipar una estabilización en el precio en el corto plazo.
Se dieron señales de estabilización en el mercado ganadero con algunas plantas con determinados negocios que pudieron pagar algo más, aunque lo principal fueron los últimos episodios de lluvias que dieron algo de alivio a los campos.
El precio de exportación de carne vacuna congelada en octubre cayó 8,5% frente a agosto, con la primera caída interanual en lo que va de 2022 y con el menor valor desde setiembre de 2021.
El valor FOB de la carne bovina congelada a China cedió 7,5% frente a setiembre con un valor 5,8% inferior a octubre del año pasado.
El vicepresidente de Consorcio ABC de exportadores de Argentina, Carlos Riusech, proyectó que el sobre abastecimiento en China se extenderá hasta mediados de 2023, pero indicó que se “estaría llegando” a determinados límites de precios en Brasil.
El gobierno chino mantendrá su política de Covid cero en el corto plazo más allá de algunas flexibilizaciones puntuales. La ratificación se dio luego de rumores sobre cambios en la política de Beijing, que llevaron a una suba en los mercados accionarios la semana pasada.
En el mercado los analistas y bancos de inversión prevén que haya ajustes leves en el corto plazo con un cambio algo más firme a partir del segundo trimestre de 2023.
En el acumulado del año hasta el 29 de octubre la faena de corral representó el 14,6% del total de la actividad contra el 12,2% de igual período de 2021.
Desde julio a octubre los embarques cayeron siete puntos porcentuales más que la faena respecto a igual período de 2021, lo que podría mostrar mayores stocks. Se viene de un primer semestre en que los embarques crecieron 12 puntos más que la faena.
En setiembre el monto de créditos bancarios a la industria frigorífica cayó en setiembre por segundo mes consecutivo luego de un repunte que se había dado entre junio y julio. En el acumulado de 2022 hasta setiembre el monto de créditos fue casi 10% inferior a igual período del año pasado.
La habilitación de la lengua vacuna a Japón -con los dos últimos pasos aprobados en poco más de 24 horas- podría ayudar a Uruguay a insistir con otros mercados con restricciones al ingreso de carne y productos de país libres de aftosa con vacunación.
En octubre se dio la tercera caída mensual consecutiva en las importaciones de carne vacuna y la primera contracción interanual en lo que va del año. El precio de importación cayó por quinto mes consecutivo con el menor valor desde enero.
En setiembre las ventas internas de carnes aumentaron 1,5% frente a igual mes de 2021, con una caída de 5,4% en la comercialización de carne vacuna.
En el mercado brasileño se dio estabilidad en los valores de la hacienda, con los frigoríficos presionando poco sobre el mercado físico, pero con algunas subas en los futuros del ganado lo que podría anticipar alguna mejora leve de precios hacia delante. El precio de exportación en octubre fue el más bajo desde febrero.
Cuarta caída mensual consecutiva en el índice FAO de precios de las carnes. Para la carne vacuna la baja se moderó a 0,8% con un valor 2,9% inferior a un año atrás. El mayor ajuste negativo en octubre se dio en la carne ovina.
En el acumulado de 2022 hasta setiembre la participación de las hembras dentro de la faena vacuna estadounidense fue de 50,8%, siendo el segundo porcentaje más alto en una base anualizada desde que comenzaron los registros en 1986.
SUMARIO
Se dieron señales de estabilización en el mercado ganadero con algunas plantas con determinados negocios que pudieron pagar algo más, aunque lo principal fueron los últimos episodios de lluvias que dieron algo de alivio a los campos.
Los valores locales por el ganado se emparejaron con la región donde también los precios operaron sin grandes cambios.
En la plaza local hubo plantas que continuaron con valores sobre US$ 3,15 a US$ 3,20 por el novillo y algo por debajo de los US$ 3 para la vaca, con otras que plantearon precios de hasta US$ 3,30 y US$ 3,10 por kilo respectivamente.
La faena se ha sostenido en las semanas previas por ganados de corral y negocios cerrados semanas atrás con una oferta de ganado de campo preparado que es limitada. Hay industrias que pudieron cerrar negocios kosher.
A nivel internacional, la semana pasada estuvo marcada por las versiones sobre una posible flexibilización de la política Covid cero en China lo que alentó a los mercados accionarios en ese país y a las materias primas.
El sábado autoridades en Beijing indicaron que se mantendrá la actual política, aunque en el mercado los analistas y bancos de inversión prevén que haya ajustes leves en el corto plazo con un cambio algo más firme a partir del segundo trimestre de 2023.
Finalmente, los valores de exportación empiezan a mostraron más claramente en Uruguay y la región la baja que se dio en los últimos meses en los principales mercados, especialmente en China y Europa.
En octubre el precio de exportación de la carne vacuna congelada en Uruguay cayó 8,5% frente a setiembre y 1,3% respecto a igual mes de 2021. El valor FOB a China fue casi 6% inferior a octubre del año pasado.
En Brasil también los datos de octubre mostraron una caída en el precio, que fue el menor desde febrero de este año.
El número dos del principal consorcio de frigoríficos exportadores consideró que en Brasil se habría llegado a un límite a la baja de precios, aunque previó que China seguirá con sobre abastecimiento de carne vacuna hasta mediados de 2023.
Los datos de los últimos cuatro meses muestran una caída en los embarques que fue superior, en términos porcentuales, al descenso en la faena. Esto podría ser un indicador de acumulación de stocks. Sin embargo, se viene de un primer semestre en que los embarques crecieron a un ritmo mayor que la faena.
COMERCIO EXTERIOR
En octubre el precio de exportación de la carne vacuna congelada fue de US$ 5.571 por tonelada, el menor valor desde setiembre de 2021 con una caída de 8,5% frente a agosto. Así surge de los datos de las solicitudes de exportación de Aduanas.
Se dio la primera caída interanual en el precio en lo que va del año. El valor FOB de las solicitudes de octubre fue 1,3% inferior al de igual mes de 2021.
Buena parte de este ajuste se dio por los menores precios logrados con el principal mercado que es China. El valor de exportación de carne vacuna congelada a China en octubre fue de US$ 5.278 por tonelada, con una caída de 5,8% frente a igual mes de 2021.
Se dio una baja de 7,5% frente a setiembre y de 16,3% del mayor precio mensual del año que se dio en abril.
Algunos industriales del mercado local dijeron que se han dado cancelaciones de negocios ya pactados con China. Elizabeth Misa, directora de Frigorífico Las Moras, dijo en Tiempo de Cambio de radio Rural que se dieron renegociaciones a lo que se sumaron “abandonos de mercadería en el agua”.
Un industrial consultado por Monitor Ganadero dijo que, si bien se han dado algunas cancelaciones, no son generalizadas y obedecen a compradores de menor porte.
INTERNACIONALES
El gobierno chino mantendrá su política de Covid cero en el corto plazo más allá de algunas flexibilizaciones leves en algunas provincias y ciudades del país. La ratificación por parte de oficiales de la Comisión Nacional de Salud se dio luego de rumores sobre cambios en la política de Beijing, que llevaron a una suba en los mercados accionarios la semana pasada.
En una conferencia de prensa el sábado, autoridades de la comisión dieron que las restricciones a la actividad -incluyendo los lockdown- han sido correctas y representan la política más económica y efectiva para el país.
“Debemos adherirnos al principio de poner a las personas y las vidas primero, así como la estrategia de prevenir de rebotes (de la enfermedad) que vengan desde el exterior o interior del país”, dijo el oficial de la comisión Hu Xiang.
China relevó el sábado cerca de 3.500 casos de nuevos casos de Covid, incluyendo 3.000 que dieron positivo a pesar de no tener síntomas.
COMERCIO EXTERIOR
El vicepresidente de Consorcio ABC de exportadores de Argentina, Carlos Riusech, proyectó que el sobre abastecimiento en China se extenderá hasta mediados de 2023, pero indicó que se “estaría llegando” a determinados límites de precios en Brasil.
El CEO del Frigorífico Gorina dijo a 100% Mercados de radio Rural que Brasil es el que marcará el límite para la baja de precios d la carne vacuna. A su juicio, los valores hoy testean esos límites lo por lo que “se está frenando la baja o llegando a algún tipo de meseta”.
El empresario remarcó que en la primera parte de 2022 los precios en China subieron ante el “hueco” que se había generado por la suspensión de Brasil a fines del año anterior. Y que sobre julio-agosto se notó una “sustitución de proveedor” en China con mayor oferta brasileña y menos desde Argentina y Uruguay.
Riusech indicó que hoy China está sobre abastecido, con “depósitos llenos” y será el nivel de stocks posteriores al fin de año los que marcarán la dinámica de precios, aunque consideró que esto durará hasta mediados de 2023.
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FAENA
En el acumulado del año hasta el 29 de octubre la faena de corral representó el 14,6% del total de la actividad.
En el caso de los novillos la faena de corral representó el 25% del total.
En igual período de 2021 la participación del corral en la faena había sido de 12,2%, según los datos a los que accedió Monitor Ganadero.
INDICADORES
La faena vacuna en el acumulado de octubre hasta el sábado 29 fue de 184.872 cabezas, 19,1% menos que en igual período de 2021. En tanto, los embarques de carne vacuna totalizaron 37.435 toneladas peso canal, 44,6% menos que un año atrás.
En el acumulado del segundo semestre hasta el sábado 29 la faena fue de 677.411 cabezas, 26,3% más que en igual período de 2021. En ese período los embarques alcanzaron las 145.444 toneladas, una caída de 33,9% frente a igual lapso de un año atrás.
En el primer semestre la faena superó en 8,7% la primera mitad de 2021 mientras los embarques fueron 20,4% superiores.
COMERCIO EXTERIOR
La habilitación de la lengua vacuna a Japón -con los dos últimos pasos aprobados en poco más de 24 horas- podría ayudar a Uruguay a insistir con otros mercados con restricciones al ingreso de carne y productos de país libres de aftosa con vacunación.
El anuncio fue hecho el viernes por los ministerios de Ganadería y de Relaciones Exteriores. Fuentes oficiales consultadas por Monitor Ganadero que el jueves se envió el modelo de certificado sanitario y fue aprobado el mismo día por Japón. Los dos últimos pasos que eran acordar los requisitos sanitarios y la aprobación de los certificados se logaron en 24 horas.
Los funcionarios se mostraron esperanzados que la decisión de Japón ayude en la apertura de otros mercados. “Esto puede ser tanto para los países del sudeste de Asia como para los mercados no nos han abierto puertas por ser libres de aftosa con vacunación”, indicaron desde el gobierno.
INDICADORES
En setiembre el monto de créditos bancarios a la industria frigorífica cayó en setiembre por segundo mes consecutivo luego de un repunte que se había dado entre junio y julio.
Según los datos del Banco Central, en setiembre el monto de créditos a la industria frigorífica fue de US$ 314,3 millones frente a los US$ 340,5 millones de agosto y los US$ 302 millones de igual mes de 2021.
En los primeros nueve meses del año el monto promedio mensual de préstamos fue de US$ 305,9 millones frente a los US$ 339,3 millones de igual período de 2021.
MERCADO INTERNO
En octubre se dio la tercera caída mensual consecutiva en las importaciones de carne vacuna y la primera contracción interanual en lo que va del año.
El volumen importado fue de 2.719 toneladas, una caída de 7,3% frente a octubre de 2021. En tanto, las importaciones cayeron 8,7% respecto a setiembre y de 17,8% respecto al máximo de julio.
En el acumulado hasta octubre se importaron 27.427 toneladas, 26,5% más que en igual período de 2021 y marginalmente por debajo de igual lapso de 2020.
El precio de importación fue de US$ 4.697 por tonelada contra los US$ 4.897 por tonelada de octubre del año pasado. Fue la primera baja interanual en el precio y la quinta caída mensual consecutivo. Además, fue el menor valor desde enero.
En setiembre la comercialización interna de carnes fue de 21.217 toneladas, un aumento de 1,5% frente a igual mes de 2021. En la carne vacuna se dio una caída interanual de 5,4% a 9,833 toneladas, con un aumento de 8,4% en la carne aviar y de 7,1% en la carne de cerdo.
En el acumulado entre enero y setiembre se comercializaron 193.887 toneladas, un aumento de 0,9% freten a igual período de 2021.
En la carne vacuna las ventas fueron por 92.730 toneladas, con una caída de 5,2% frente a los primeros nueve meses del año pasado. El volumen fue 1,9% menor, incluso, que en igual período de 2020.
Las ventas de carne aviar totalizaron 61.468 toneladas, 4,5% más que en igual período de 2021. En tanto, la comercialización de carne de cerdo hasta setiembre aumentó 11,8% frente a igual lapso del año pasado.
Entre enero y setiembre las ventas de carne vacuna representaron el 47,8% del total contra el 50,9% de igual período de 2021 y el 51,7% de igual lapso de 2020.
BRASIL
En el mercado brasileño se dio estabilidad en los valores de la hacienda, con los frigoríficos presionando poco sobre el mercado físico, pero con algunas subas en el mercado de futuros del ganado lo que podría anticipar alguna mejora leve de precios hacia delante.
En San Pablo el precio del boi China (animales hasta 30 meses) siguió con un precio de R$ 280 por arroba mientras en la bolsa B3 los futuros noviembre y diciembre operaron el viernes algo por encima de los R$ 290 por arroba.
Con debilidad en el mercado externo, se especula sobre alguna recuperación del consumo interno en el último bimestre del año.
En octubre los negocios de exportación de carne vacuna totalizaron 188.500 toneladas, más del doble que en igual mes de 2021, pero 9,4% por debajo de agosto.
Así surge de los datos de la Secretaría de Comercio Exterior. En octubre de 2021 el volumen de exportaciones fue afectado por la suspensión china de importaciones de carne brasileña por los dos casos atípicos de vaca loca.
En octubre el precio promedio de exportación fue US$ 5.852 por tonelada, el más bajo desde febrero, según el reporte de farmnews.com.br.
Según los datos oficiales, se dio el mayor volumen de exportaciones para el mes de octubre desde que se llevan registros.
Entre enero y octubre las exportaciones brasileñas de carne vacuna sumaron 1,695 millones de toneladas por US$ 10.287 millones, un aumento de 25,3% en volumen y de 47,9% en dólares frente a igual período del año pasado.
Un informe de banco Santander en Brasil proyectó que los resultados del tercer trimestre de los grandes grupos frigoríficos brasileños mostrarán una caída en los márgenes. Según el reporte, Minerva Foods sería el que reflejaría menor impacto negativo.
Según el analista Rodrigo Almeida, los menores precios del ganado y los precios de exportación atractivos habrían beneficiado a Minerva Foods.
En el caso de JBS y Marfrig se notará una baja en los márgenes de sus negocios en Estados Unidos -principalmente para la carne vacuna- lo que habría llevado “a una contracción significativa en los márgenes”.
Santander espera que para Marfrig haya una baja en los márgenes en Estados Unidos y estabilidad para las operaciones de América del Sur donde los mejores resultados en Brasil habrían compensado parcialmente por la situación desafiante en Uruguay.
ESTADOS UNIDOS
En setiembre las exportaciones estadounidenses de carne vacuna sumaron 115.487/t por US$ 890,3 millones, una caída de 7% en volumen y en dólares frente a igual mes del año pasado. Se dio la primera baja interanual en las exportaciones desde febrero de 2021.
Entre enero y setiembre las ventas externas de carne bovina sumaron 1,12 millones de toneladas por US$ 9.120 millones, 4% más en volumen y 20% en dólares por encima de igual período del año anterior.
Según la Federación de Exportadores de Carnes de EEUU, en setiembre las exportaciones a China y Hong Kong sumaron 23.517 toneladas, 5% por encima de igual mes de 2021, pero por debajo del récord de agosto (30.806 toneladas).
En el acumulado de 2022 hasta setiembre la participación de las hembras dentro de la faena vacuna estadounidense fue de 50,8%, siendo el segundo porcentaje más alto en una base anualizada desde que comenzaron los registros en 1986.
En ese año el promedio de la faena de hembras fue de 51,1% con una caída en el stock ganadero de 3,8%.
Un informe de Episode 3 destacó que un porcentaje de faena de hembras cerca de 51% sería consistente con una contracción del stock ganadero entre 2,5% a 3%.
Según los datos del USDA, en 2021 el stock ganadero cayó 2% hasta 101 millones de cabezas. Al 1 de julio de 2022 las existencias ganaderas totalizaron 98,8 millones de animales.
INTERNACIONALES
En octubre el índice de FAO sobre precios de carnes cayó 1,4% frente a setiembre en el cuarto descenso mensual consecutiva, aunque se mantiene 5,8% por encima de igual mes de 2021.
La FAO indicó que la mayor baja se dio en los precios de la carne ovina ante la mayor oferta estacional desde Oceanía y la menor demanda importadora. En tanto, los precios de la carne de cerdo cayeron ante presión de las importaciones.
Los valores globales de la carne vacuna retrocedieron ligeramente ante la mayor oferta y la creciente disponibilidad de ganado para faena, especialmente en Brasil. En la carne aviar se dio el cuarto descenso mensual con una oferta de exportación que superó la demanda.
El índice de precio de carne vacuna cayó 0,8% frente a setiembre con un valor 2,9% inferior a octubre de 2021. El de la carne vacuna cedió 3,4% con una caída de 23% frente a un año atrás.
En la carne de cerdo se dio una baja de 2,9% con un valor 16,7% superior a octubre del año pasado. El índice de precio de carne aviar cayó 0,3% con un valor 17,9% más alto que un año atrás.
